(二)債務資金基本要素

　　1.時間和數(shù)量

　　2.融資成本

　　3.建設期利息的支付

　　三種不同的付息條件：

　　(1)投產(chǎn)之前不必付息，但未清償?shù)睦⒁捅窘鹨粯佑嬒?即復利計息)。

　　(2)建設期內(nèi)利息必須照付。

　　(3)建設期利息照付，且貸款時就以利息扣除的方式貸出資金。

　　4.附加條件

　　5.債權(quán)保證

　　6.利用外債的責任

　　(1)統(tǒng)借統(tǒng)還

　　(2)統(tǒng)借自還

　　(3)自借自還

　　二、債務資金的資金來源和融資方式

　　(一)信貸方式融資

　　1.商業(yè)銀行貸款

　　(1)分類

　　(2)使用商業(yè)銀行貸款需要向銀行提供的資料

　　(3)項目投資使用中長期貸款，銀行要進行獨立的項目評估，評估內(nèi)容：

　　項目建設內(nèi)容、必要性、產(chǎn)品市場需求、項目建設及生產(chǎn)條件、工藝技術(shù)及主要設備、投資估算與籌資方案、財務盈利性、償債能力、貸款風險、保證措施。

　　(4)商業(yè)銀行貸款利率

　?、賴鴥?nèi)商業(yè)銀行貸款利率

　　目前受人民銀行調(diào)控，人民銀行不定期對貸款利率進行調(diào)整。商業(yè)銀行的貸款利率以人民銀行的基準利率為中心可以有一定幅度的上下浮動。已經(jīng)借入的長期貸款，如遇人民銀行調(diào)整利率，利率調(diào)整在下一年度開始執(zhí)行。

　?、趪馍虡I(yè)銀行貸款利率

　　由市場決定，各國政府的中央銀行對本國的金融市場利率通過一定的手段進行調(diào)控。貸款利率形式有浮動利率與固定利率兩種。

　　2.政策性銀行貸款

　　其利率通常比商業(yè)銀行貸款低。我國各政策性銀行的職能：

　　(1)國家開發(fā)銀行：重點向國家基礎設施、基礎產(chǎn)業(yè)和支柱產(chǎn)業(yè)項目以及重大技術(shù)改造和高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)化項目發(fā)放貸款。其貸款分為兩種：

　　①軟貸款：運用國家開發(fā)銀行注冊資本金，按項目配股貸給國家控股公司和中央企業(yè)集團，以此對這些企業(yè)參股、控股。

　?、谟操J款：運用國家開發(fā)銀行借入資金貸放給項目。

　　(2)中國進出口銀行：主要為出口信貸提供支持。

　　其主要任務是執(zhí)行國家產(chǎn)業(yè)政策和外貿(mào)政策，為擴大我國資本性貨物出口(機電產(chǎn)品和成套設備等)提供政策性金融支持。此外，還可辦理中國政府的援外貸款及外國政府貸款的轉(zhuǎn)貸款業(yè)務。

　　(3)中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行：主要為農(nóng)業(yè)、農(nóng)村發(fā)展項目提供貸款。

　　3.出口信貸

　　(1)分類：

　　出口信貸分為買方信貸與賣方信貸。

　?、儋I方信貸：借款人是設備進口商，取得的貸款資金用于支付進口設備貨款，并對銀行還本付息。買方信貸可通過進口國商業(yè)銀行轉(zhuǎn)貸款，也可以不轉(zhuǎn)貸。

　?、谫u方信貸：借款人是設備出口商，取得的貸款給予設備的購買方以延期付款條件。